股票知識的小竅門

一、透過表象OBV

主力資金的介入構成一隻股票的上漲，具體到一家上市公司莊家可以用100個甚至1000個帳户隱瞞自己的持倉量，但他無論如何也隱瞞不了“買入”這個動作，監測這個動作的就是OBV。洞悉OBV的技術意義猶如擁有X光機，將隱藏在K線圖背後的莊家看個一清二楚，一有拉昇跡象立刻跟進，一有出逃跡象立刻撤離，必成大贏家。

中線黑馬的OBV特徵：OBV趨勢始終向上，保持橫盤或上升。

上一波放量推升但漲幅不大，回調中量能萎縮，呈疲弱狀，但OBV繼續上升或呈水平狀運動，反映主力仍在其中，隨時將展開拉昇行情。這種拉昇因籌碼鎖定而體現為大幅飈升，是獲利良機。

OBV以觀察日線為主，但分時圖上5分鐘、15分鐘、30分鐘和60分鐘線同樣極具參考價值。在日線圖相似的情況下，以分時圖同步走強者為首選。這也是區分領漲股和跟漲股的祕訣。

二、中線黑馬的WVAD特徵

所有技術指標中買入信號最安全、明確的是那一個？只要在大牛股起漲點買入，賣出已經不構成任何問題，僅僅是賺50％還是60％的區別，虧錢是不可能的。想必大家明白在股市上只賺不賠意味着什麼。

答案：WVAD。

WVAD用法極其簡單：以虛線為地平線，日出而做，日落而息。大道無道，大象無形。炒股就這麼簡單，多瀟灑。問題是很少有人有這個定力，排除一切干擾，就這麼玩。

三、中線黑馬的MACD特徵

DIF連續運行於0軸之上，顯示出良好的彈性，一有下跌就被買盤托起，啟動時DIF於在0軸以上金叉。

四、中線黑馬的成交量特徵

市場規模日益擴大，個股成交量差距明顯分化。主流資金在市場中游移不定。機構資金注入則股價趨升，資金撤出則股價下滑。所以股市搏擊首先看量，長期無量的個股不予考慮。

中線黑馬啟動的成交量標誌是日換手率大於5％。

從1977年至2004年27年間，巴菲特只精選了22只股票，其中只有7只是重倉股。共投資了40多億美元，賺了280億美元，平均每隻股票賺37倍。巴菲特的成功經驗告訴我們什麼呢？大家想一想，巴菲特一年要閲讀成千上萬家公司年報，他的眼光遍及全球企業，跟蹤、研究幾十萬家企業，有40多億資本，27年選22只股票，卻只重倉7只股票，説明他對所選股票要求是很高的。一種好的選股方法，不僅能夠告訴投資者應該買進什麼股票 ，還能告訴投資者在何時以及何種價位買進股票。選股，是投資者買賣股票的第一步，也是最重要的一步。選對了股票，投資者才有獲利的機會。 如果選錯投資對象，那麼再高明的投資者，也只能感歎“無力迴天”。 對於投資者而言，如果沒有 一種自己信任而且習慣的選股方法，那麼，即使選出了黑馬股，也會因為缺乏自信心而過早斬倉出 局，只能看着“煮熟的鴨子”飛走了。

條件一：不同的大勢有不同的選擇。升勢的時候選擇板塊類的個股，盤整的時候突破的個股比較好，跌勢的時候不要做板塊，即使做了，那些除了龍頭股以外的個股也不會跟着被帶上來。

條件二：選擇龍頭股。假如在領頭的股票身上賺不到錢又怎能在別的股票身上賺錢呢？即使我要做整個板塊，也是有一隻的籌碼比較集中的作為領頭羊。同樣的，即使是超跌反彈等行情也都是有籌碼最集中的。

條件三：儘量在尾盤買。這樣一天的圖形做完了，可以簡單的看出我們的意圖而不會被迷惑。

條件四：不要被大陽線嚇倒。漲幅居前的股票總有幾隻在明、後天還會好的。

條件五：參考大盤。大盤的分析比個股簡單的多，牛市陽多陰長，熊市陰多陽長。

條件六：不要相信越跌越買的言論。經過風險的量化可以發現，越跌越買比越漲越買的風險大得多。如果跌到止損位，果斷賣出。

條件七：順勢而為。但要明白物極必反的道理，漲了五六天的股票明天還會漲嗎？要點：所有的一切，成交量換手率相對較大都是非常重要的，我甚至很喜歡買當天的換手率有15％-20％以上的股票。

條件八：不要貪圖便宜。

有的投資者看見股價攔腰跌去一半，認為股價便宜了，可以抄底了。可是在跌市中，股價超跌之後往往還能再超跌，股價腰斬之後還能再跳水，貪圖便宜而買進的投資者，事後往往會發現自己被套牢在跌市的半山腰上。下跌行情，如同是股市中的火災，在這樣的行情中去謀求利益，如同火中取栗。投資者此時最佳的選擇就是隔岸觀火，在遠離股市風險的地方保護自身安全。

條件九：不要急於搶反彈

特別是在跌勢未盡的行情裏，搶反彈如同是“火中取栗”，稍有不慎，就有可能引火上身。在股市的長遠趨勢中，不存在踏空的可能性，投資者千萬不要因為貪圖反彈的蠅頭小利，而冒被深套的風險。

A、 漲停時間早晚；早的比晚的好；最先漲停的比尾盤漲停的好得多；

註解：在今天交易中第一個封漲停的最好，漲停時間最好限制在10：10分以前。因為短線跟風盤十分注意當天出現的機會，前幾個漲停最容易吸引短線盤的目光，並且在開盤不久就能漲停，本身也説明莊家是有計劃進行拉高，不會受大盤當天漲跌的太大影響（但不是一點沒有影響），如果這時該股票的技術形態也不錯，在眾人的集體上推下，漲停往往能封得很快，而且買單可以堆積很多，上午收盤前成交量就可以萎縮得很小，在下午開盤時就不會受到什麼衝擊，漲停封死的可能性就非常大。第二天獲利也就有了保障。

如果上午停牌，下午復牌後在1：15以前封漲停的也是相當不錯的。能在開盤不久能封住，當然説明莊家有拉高計劃，只是由於短線盤很多已經集中在上午的漲停板上，下午的漲停板吸引力相對小一些。

其它時間段漲停的股票相對差一些，其中10：10-10：30以前漲停的股票， 如果摸到漲停時換手不大（如果是漲10%的股票換手要求低於2%，如果是ST股票，換手要求則是低於1%），分時圖上股價走勢比較連續正常，沒有出現尖峯情況，分時成交也比較連續，沒有出現大筆對倒，則還可以（之所以比較差一些，一是這時候漲停的股票可能是跟風上漲的股票，本身莊家可能並沒有事先的拉高計劃，只是由於盤面影響，臨時決定拉高，所以必須嚴格限制換手率條件，説明儘管拉高倉促，拋壓還是比較小，明天才有機會衝高；二是由於漲停時間比較晚，在上午收盤前成交量不一定能萎縮的很小，那麼在下午開盤時，受到拋盤的衝擊相對大一些，風險也相應大一些。在10：30-11：10漲停的股票，這種風險更大，經常有下午開盤後漲停就被打開的情況）；在下午1：15-2：00漲停的ST股，如果漲停時換手很小（低於1%），分時圖表現為在衝擊漲停前只有非常稀少不連貫的成交，只是在衝擊漲停是才逐漸有量放出，並且在衝擊漲停時股價走勢比較連貫，沒有大起大落，則也可以（之所以這個時間段以考慮ST股為主，原因就是ST股的漲停只有5%，在上午的交易中，即使散户買進，今天漲停，散户獲利也不大，第二天的獲利拋壓也不會太大，但是漲10%的股票就不同，上午漲停那麼上午買進的散户獲利就相當大，第二天的拋壓相待重，風險就太大了。ST股的換手條件也是為了防止獲利盤太多，增加風險）。

2：00-3：00間漲停的個股，除非大盤在連續陰跌後在重大消息的刺激下出現反轉走勢，或者是在下午走強的板塊中的龍頭股（這時大盤還必須處於強勢中），否則輕易不要去碰。（理由很簡單：這時候的漲停是莊家尾市做盤，目的一般是為了第二天能在高點出貨，同時在上午和下午買進的散户獲利很大，第二天的拋壓也就很重。莊家在尾市拉高不是用資金去硬做，而是一種取巧行為，此時跟進，風險非常大）

B、 第一次即將封漲停時，這時候換手率的大小，小的當然比大的好；

註解：在大盤處於弱市和盤整市時這一點尤其重要，理想情況是普通股換手低於2%，ST股低於1%，在大盤處於強勢時這個換手條件可以適當放寬，對龍頭股也可以適當放寬，但無論在任何情況下，不能超過5%，包括漲停被打開後又被封住時換手率的情況。這些對換手率的限定實際是也是限定今天就已經獲利的買盤數量和説明今天拋壓的大小，這時獲利盤越小、拋壓越小，第二天的上攻餘地也就相應越大。

C、 個股形態怎麼樣；盤整一段時間後突然漲停的比連續上漲後再拉漲停的好；連續大跌後以漲停方式開始反彈的也可以；莊家倉位重的比莊家倉位輕的好；

註解：盤整要求在至少5到6天內沒有出現大陰大陽，均線系統不能出現BIAS太大的情況，拉到漲停的位置後離強阻力區域不能太近，要給第二天的高開留下一定空間；對於莊家持倉太重、基本只有莊家自己參與交易的股票，首先必須看日K線，判斷一下莊家這時的意圖，再決定是否參與。在一般情況下，盤整後突破的股票是最好的，由於普遍的心理預期是突破後上漲空間打開，第二天的獲利幅度會大一些；而對於超跌反彈的股票，由於反彈性質決定，高度不能預計太大，要保守一些。而連續上攻的股票，由於在低位買進的人可能隨時拋出，形成大拋壓，因此除非是在大牛市，否則追漲停的時候一定要小心。而對於莊家倉位比較重的股票，莊家由於出貨需要，常常是在漲停後繼續拉高出貨，才能降低倉位，所以反而相對安全些，當然具體情況要求大盤不能太差。由於個股形態分析需要較好的功底，在這裏，請自己去看看相關資料，自己體會。在這裏最強調一點，就是即使今天漲停，這兩天的'獲利盤依然不多，最好是洗盤後上攻漲停。

D、 大盤情況，如果大盤今天急跌，破位的就更不好，有漲停也不要追。

在一般情況下，大盤破位下跌對莊家和追漲盤的心理影響同樣巨大，莊家的拉高決心相應減弱，追漲盤也停止追漲，莊家在沒有接盤的情況下，經常出現第二天無奈立刻出貨的現象，因此在大盤破位急跌時最好不要追漲停。而在大盤處於波段上漲時，漲10%的機會比較多，總體機會多，追漲停是可以膽大一點；在大盤波段弱市時，要特別小心，儘量以ST股為主，因為ST股和大盤反走的可能大些，另外5%的漲幅也不至於造成太大的拋壓。如果大盤在盤整時，趨勢不明，這時候主要以個股形態、漲停時間早晚、分時圖表現為依據。

E、 第一個漲停比較好，連續第二個漲停就不要追了；

理由就是由於短期內獲利盤太大，拋壓可能出現。當然這不是一定的，在牛市裏的龍頭股或者特大消息股可以例外。

F、 高開高走拉漲停的股票追起來安全些，最好開盤價就是最低價；

這裏實際一是考慮K線組合，高開高走漲停説明走勢極其強勁，更容易吸引跟風盤，第二天能走得更高，二是由於今天沒有在低價區成交，獲利盤獲利較少，拋壓出現的位置也會相應提高，從而留出更大的獲利空間。

G、 有重大利好首次被披露，拉漲停的股票比較好（不過得考慮股價是不是已經拉得老高，股價早就反應這個利好了）。

這裏實際有很大機會，如果股價事先沒有反映利好，一旦漲停，上攻力量就很強，機會很大；即使股價事先已經反映了這個利好，如果大盤條件比較好，莊家往往也會拉出漲停，這時只要股票形態好、分時圖漂亮，也有很大的獲利機會。

H、 龍頭股的漲停比跟風股好；有同類股跟風漲的比沒有同類股跟風漲的漲停股好；

這裏要求大盤條件要相對有利，能夠支持板塊上揚。這種情況出現，不僅容易吸引短線盤，還可以吸引中線盤，再加上股評吹捧，往往其中的主要個股能夠在漲停後出現繼續高開高走的強勁走勢，這時追漲停也是最安全的。比如今年年初的生物製藥版塊中的天壇生物。

I、 分時圖上衝擊漲停時氣勢強的比氣勢弱的好；

看分時圖需要很高的技巧和感覺，語言很難表達出來。我只能在這裏説一些主要要注意的方面。一是均價線，均價線應該是開盤後保持向上，支持股價上漲；二是，分時圖裏股價從盤整到衝擊漲停，如果盤整區離漲停的距離在5%以內，那麼衝擊漲停速度快比較好，但是如果盤整區離漲停比較遠，那麼最好是不要一直衝向漲停，而是衝高一下再盤整（盤整區提高），再迅速衝向漲停；三是分時圖裏的成交分佈問題，要求上漲成交要放大，但是放大要適當，並且比較均勻連續。比較忌諱的是那種突然放量很大，一下又迅速縮小，那説明莊家心態不好，也會引起追漲盤的懷疑；四是看委託盤，真要漲停的股票，一般顯示出來的買進委託盤不會比委託賣出盤大，因為莊家的真正買盤是及時成交的，看不見，而那種很大的買盤託着股價慢慢上漲的，基本可以認為是莊家在出貨，不能追進。2月13日的600629就出現過這種情況。